近日，由世界超高清视频产业联盟主办、深圳商显产促会承办的2023世界超高清视频产业联盟大会暨显示产业发展论坛在广东深圳举行。

本次论坛聚焦显示产业发展现状，邀请国内显示领域的专家学者、企业领导齐聚一堂，探讨智慧显示行业发展的最新进展、挑战和未来方向。北京迪显咨询联合创始人兼副总经理易贤兢出席并发表题为《产能趋稳，理性竞争下产品与技术的推陈出新》的主旨演讲。易贤兢表示，近几十年间，中国显示产业发生了翻天覆地的变化，全球显示产业格局不断重构，自动化、智能化升级，行业的标准化及规范化，都在持续改善用户体验感，随着使用场景不断多元化、使用边界不断被突破，显示市场将会进一步发展。

北京迪显咨询联合创始人兼副总经理易贤兢

以下为主要演讲内容：

产能趋稳，积极开辟第二增长曲线

近年来，中国显示产业发生了翻天覆地的变化，从最开始的谨慎探索到后来快速扩张，再到现在的引领产业，整个中国显示产业呈现出一些明显的趋势。

从产能来看，大陆LCD产业已经成为全球产业中心，进一步聚焦到高世代线来看，大陆的87条产线里有22条是G8.5代线的产线，全球总体产线只有30条，意味着大陆占比已经超过70%，成为全球显示产业的中心。

根据我们统计的数据来看，从2016-2021年，大陆面板厂在市场、技术、资金、政策支持下，掀起了建厂热潮，我们也看到2016-2021年期间全球重大尺寸LED产能实现快速增长，在产能过剩、产能充分竞争的情况下，面板价格面临着长周期的下行，这也给一些企业经营带来压力影响，在这种情况下，2021年SDC基于经营压力关闭了L7和L8工厂，同时大陆面板厂综合考虑了产能和盈利性等因素后，也开始放缓建厂速度。我们看到从2021年开始整个全球中大尺寸LCD产能稳定保持在250+M平米，整体趋于稳定。

随着产能趋于稳定，面板厂相互竞争也从满产满销的价格竞争、市占率竞争，逐步转向按需定产追求盈利性的竞争。2021年面板价格出现跳水性下滑，在这种情况下面板厂通过控制产出来影响供需。但今年的情况跟过去完全不一样，今年一月份以及今年第三季度，当市场发生变化、需求疲软，面板价格下滑的时候，面板厂迅速调整稼动率，稳定市场情绪。

如果面板厂控产，实际上会影响整个面板厂的出货规模。据我们统计，以今年第三季度为例，大陆的面板厂带领整个行业进行控产稳价，但考虑到其他线体的稼动率控制幅度有限，在这种情况下第三季度大陆面板的市占率从去年同期69%降到66%，虽然市占率有下滑，但是换来的是经营状况的改善，以TV为例，主流尺寸面板价格从今年2份开始持续上涨，在面板价格持续上涨的情况下，面板厂经营状况持续改善，今年第三季度TV面板整体盈利性扭亏为盈，利润率达到10%，与去年同期45%的亏损相比差距明显。

当下全球经济放缓，消费疲软，传统显示需求呈压。在这种情况下终端品牌在规模收缩时还要积极开辟第二增长曲线。此外像投影、VR、AR这些赛道虽然还在增长，但是增幅也在放缓，品牌需要持续的产品创新以质变引起量变。同时，面板厂也需要理性经营，按需控产，保证最大限度的产能去化，所以在品牌与面板厂鼎立协作下，各细分领域显示产品呈现出产品与技术不断推陈出新。

分品类看，作为产能去化最大路径的TV产品，近些年来步入了存量竞争，竞争红海使得TV的中低端产品无利可图，而游戏体验、沉浸式观看体验是未来的方向，高端产品迭代是大势所趋。我们可以看到游戏电视快速发展，需求置换，带动整个TV产品的刷新率从60HZ到120HZ，再到144HZ再到165HZ的升级。同时超大尺寸以及更好的观看体验也推动超大尺寸产品销量增长迅猛，我们看到像100寸、110寸、115寸电视相继发布。同时80寸以上电视整机出货规模快速增长，预计到2025年规模将超过700万台。

此外在更轻薄、高色域、高对比度、高亮度加持下，Mini LED是下一代布局的首选。

在8K方面，虽然消费降级导致8K产品出货量有所波动，但随着整个超大尺寸市场规模的快速成长，我们认为8K未来将成为超大尺寸电视的标配。

就MNT产品而言，我们注意到更多是使用场景差异化，帮助MNT产品衍生出更多的差异化产品，如智慧显示器、便携显示器、风控、安防等。

NB跟MNT类似，一直在进行高刷新率替换。NB产品120HZ出货量在快速增加，同时也在进行长宽比的迭代，16：10产品在逐步替换其他产品，预计到2025年16：10产品将达到55%左右的份额。

从面板技术来看，LCD这块IPS渗透率是非常惊人的，预计到2025年渗透率将达到91%。OLED因为价格比较昂贵，现在消费降级比较明显，当下市场表现尚未达到预期，但是我们认为在联想、华为、苹果等头部品牌的带动下，未来OLED市场有希望呈现恢复性的增长。

在此基础上，传统PID产品，差异化、集成化的解决方案亦是面板厂主要关注的对象。我们首先看差异化的产品，以数字标牌为例，中国市场户外产品占比渗透率逐步提升，2022年占比达到7.4%，包括现在以及未来它的占比还会稳固提升。

条形屏方面，目前面板厂正在逐步挤压切割屏市场，到2022年面板厂原装屏已经占到87%的份额。同时面板厂也一直在开拓新尺寸产品，比如81寸、92寸、94寸、105寸等20：9的产品，整体来看我们觉得不论是数字标牌还是条形屏还是21：9的产品，相比面板厂常规16：9的产品都能带来更多的附加价值。

在集成化方案方面，随着整个技术不断升级以及终端品牌对于产品的需求越来越高，我们看到拼接以及数字标牌的集成化方案程度越来越高，他的模组和一体机的出货占比在快速渗透。

接下来我们再看一下LED方面。从整个大的技术发展方向来看，我们认为在Micro LED的加持下，LED领域已经开启新时代。Micro LED作为下一代显示技术重要选项，很多面板厂和企业都在持续跟进和布局，在这种情况下Mini LED已经成为整个市场的竞争主力，特别是O2C和O2B市场，整个市场的封装技术解决方案呈现出多元化的发展趋势。

从COB来看，随着封装产能持续释放，它的占比在快速提升，预计今年能够翻倍增长。再谈到现在的后起之秀MIP，考虑到现在部分产能可以复用当下的SNP产线，同时随着未来Micro LED芯片趋于成熟，可兼顾并在工艺上探索更小的产品，在这种情况下更多企业将开始关注这一点。

可以看到，封装技术的多元化给LED显示产业注入了更多新的活力。对于新进入的企业我们认为可以分阶段投入，来持续探索Micro LED，以逐级分摊资金投入风险。

LED市场活力提升，XR、投影市场机遇仍存

从产品形态来看，LED一体机的出现是LED产品标准化的重要体现，在这种情况下，一体机打破了之前的拼装格局，内制操作系统也在不断突破LED产品的使用边界，除了会议和商用场景，目前越来越多LED企业发布LED家用电视产品。据我们统计，预计今年整个LED一体机的销额在全年占比应该在小间距的6%以上，这一规模未来还会持续增长。总体来看我们总结LED市场活力提升，未来市场很值得期待。

对于XR市场，我们认为它是下一个潜在的可能爆发的市场，但是在当下一些应用场景受限的情况下，它的发展还没有到来。在这种情况下，我们观察到目前的一些主要企业，他们主要聚焦在产品的差异化以及细分产品的研究上，我们看到他们建造高端产品的几个策略：第一，产品与用户体验提升为首；第二，聚焦特定用户与场景；第三，核心参数进一步优化打造极致性能。

投影方面，因为投影产品对比超大尺寸电视，实际上是有性价比、移动便携的优势，在这种情况下很受年轻消费群体的亲睐。随着产业自动化、智能化升级，行业标准化、规范化，以及投影场景使用场景不断多元化、使用边界不断被突破，我们认为投影市场将进一步快速发展。

整体来说，在整个产能趋于稳定的情况下，越来越多的像画框电视、激光电视、健身镜等产品层出不穷，面板厂在理性竞争的基础上，通过与品牌通力协作，将带来更多的显示技术以及产品，为我们的生活带来更多可能。